证券交易的会计处理需根据业务性质、持有目的和会计准则进行差异化管理。无论是企业作为投资方进行的证券买卖，还是金融机构开展的经纪、自营等业务，都涉及交易性金融资产、其他权益工具投资等核心科目。其核心逻辑在于准确反映资金流动、公允价值变动及权益归属，确保财务报告真实呈现企业资产状况。
交易性金融资产的初始确认需区分成本与交易费用。当企业购买证券时，按公允价值计量并借记该科目，相关交易费用直接计入投资收益科目。例如以100万元购入股票并支付1万元手续费：借：交易性金融资产——成本 1,000,000
借：投资收益 10,000
贷：银行存款 1,010,000
若证券持有期间包含已宣告未发放的股利，需单独确认应收股利科目，避免虚增资产价值。
持有期间的公允价值变动需按月调整。当证券市价从100万元升至120万元时：借：交易性金融资产——公允价值变动 200,000
贷：公允价值变动损益 200,000
反之则反向处理。这种调整直接影响当期利润表，体现会计准则的"以市值计价"原则。
证券出售需完成成本结转与损益确认双重核算。以150万元售出原值100万元的证券时：借：银行存款 1,500,000
贷：交易性金融资产——成本 1,000,000
贷：投资收益 500,000
同时需结转累计公允价值变动损益，确保利润表完整反映投资全过程收益。
其他权益工具投资的处理具有特殊性。其交易费用需计入初始成本，且持有期间的公允价值变动计入其他综合收益而非当期损益。例如以200万元购入股票并支付2万元手续费：借：其他权益工具投资——成本 2,020,000
贷：银行存款 2,020,000
出售时差额直接调整权益科目，体现这类投资的非交易性特征。
证券发行方的会计处理需关注发行费用资本化。企业发行债券收到1,000万元时：借：银行存款 9,800,000（扣除20万元发行费）
借：应付债券——利息调整 200,000
贷：应付债券——面值 10,000,000
这种处理将发行费用分摊至债券存续期，符合实际利率法的核算要求，确保利息费用合理匹配各会计期间。
