股权投资的会计处理贯穿于初始取得、后续计量、权益变动的全生命周期，其分录逻辑需严格遵循实质重于形式原则。以长期股权投资为例，不同持股比例对应不同核算方法：成本法适用于控制型投资（持股≥50%），权益法适用于重大影响或共同控制（20%≤持股＜50%）。当持股比例因增资、转让等发生变动时，需通过追溯调整和当期损益确认实现账务衔接。
一、初始取得股权的核心分录
现金收购
借：长期股权投资—投资成本（含交易费用）
贷：银行存款
例：甲公司支付3000万元收购乙公司60%股权。此时采用成本法核算，后续仅对现金股利确认收益，不调整长期股权投资账面价值。非现金资产置换
借：长期股权投资（公允价值）
贷：固定资产清理/存货（账面价值）
贷：资产处置损益（差额）
若以账面价值500万元的设备置换公允价值600万元的股权，则需确认100万元资产处置收益。
二、权益法下的动态调整流程
当持股比例下降但仍具重大影响时（如从60%降至40%），需完成以下三步调整：
按新比例结转原投资账面价值
借：长期股权投资（增资后享有的净资产份额）
贷：投资收益（差额）
乙公司增资2700万元后，甲公司按40%新比例计算应享有1080万元，原投资账面价值按60%→40%比例结转，差额80万元计入当期收益。追溯调整权益法核算
借：长期股权投资—损益调整（累计净利润×新比例）
贷：盈余公积/未分配利润（历史期间收益）
贷：投资收益（当期收益）
乙公司累计实现净利润2500万元，甲公司按40%追溯确认1000万元投资收益，其中200万元归属当期。资本公积调整
借：长期股权投资—其他权益变动
贷：资本公积—其他资本公积
若被投资单位发生其他综合收益变动，投资方需按持股比例同步调整。
三、股权处置的损益确认要点
完全退出投资
借：银行存款（转让价款）
贷：长期股权投资（账面价值）
贷/借：投资收益（差额）
转让原值100万元的股权取得120万元，确认20万元投资收益。若存在减值准备需同步转销。部分减持仍保留影响
需将减持部分视同处置：- 按比例结转长期股权投资账面价值
- 剩余股权改按权益法追溯调整
减持30%股权后保留10%股份，需将原成本法核算的30%部分转为当期损益，剩余10%重新计量。
四、特殊场景的会计处理
- 超额亏损承担
投资损失以长期股权投资账面价值减记至零为限，超额亏损在备查簿登记，待后续盈利时反向冲回。 - 内部交易未实现损益
需按持股比例抵销顺流/逆流交易中的未实现利润，调整投资收益和长期股权投资科目。 - 股权激励费用化处理
若被投资单位实施股份支付，投资方按比例确认资本公积变动，不直接影响损益。
通过上述四维度的动态调整，企业可精准反映股权投资的价值波动和权益变动。实务中需特别注意计量方法转换时点的判断，以及跨年度损益追溯对财务报表可比性的影响。
